Total kostnad
Procentandel:
Varav förvaltningsavgift
Procentandel:
Risknivå
Låg
Hög
Riskvärde: 2
Hållbarhetsbetyg Morningstar
Morningstar Sustainability Rating är 3 av 5 jordklot
Morningstar betyg
Morningstar Rating är 4 av 5 stjärnor
Storebrand FRN Företagsobligation
Räntefond, Global, Aktiv, Obligationer
Storebrand FRN Företagsobligation investerar i företagsobligationer som är utställda av företag med hög kreditvärdighet, Investment Grade och som uppvisar rating BBB- eller högre. Fonden har små kurssvängningar och är i normalfallet opåverkad av ränteförändringar och valutarörelser. Fonden följer vår standard för hållbara investeringar som bland annat innebär att vi avstår från att investera i bolag som bryter mot internationella normer och konventioner. Det omfattar mänskliga rättigheter, arbetsrätt och folkrätt, korruption och ekonomisk brottslighet, allvarlig klimat– och miljöskada och kontroversiella vapen (landminor, kluster- och kärnvapen). Vi exkluderar även bolag vars omsättning till mer än 5 procent kommer från produktion och/eller distribution av tobak, vapen, alkohol, spel, pornografi, cannabis, fossila bränslen samt bolag med stora fossilreserver.
Information om risk
Historisk avkastning är ingen garanti för framtida utveckling. De pengar som placeras i fonder kan både öka och minska i värde och det är inte säkert att du får tillbaka hela det insatta beloppet. En fond med riskklass 5–7 kan på grund av sin sammansättning och fondbolagets förvaltningsmetoder minska och öka kraftigt i värde. Faktablad och Informationsbroschyr hittar du under respektive fond.
Fondfakta
Fondkategori
N/A
Jämförelseindex
Solactive SEK FRN IG Corp 100%
Registreringsland
Sweden
Fondförmögenhet (2025-05-31)
17 008,20 MSEK
Fondens startdatum
2012-10-15
Handelsvaluta
SEK
Andelsklassvaluta
SEK
ISIN
SE0004807097
PPM
Ja
UCITS
Ja
Fondkurs (2025-06-12)
130,20 SEK
Fondbolag
Storebrand Fonder AB
Förvaltare
Gustaf Linnell, Stefan Wigstrand
Per 2025-05-31
10 största innehaven
Nykredit Realkredit A/S 3.6%Nykredit Realkredit A/S 3.29%
Swedbank AB (publ) 3.65%Hemso Fastighets AB 3.45%Skandiabanken AB 3.29%Lansforsakringar Bank Aktiebolag (Publ) 3.36%Ringkjoebing Landbobank A/S 3.86%Lansforsakringar Bank Aktiebolag (Publ) 3.75%Vasakronan AB 3.23%Skandinaviska Enskilda Banken AB (publ) 5.09%Totalt: 229 innehav
Total kostnad
Procentandel:
Förvaltningsavgift
Avgifter
Transaktionskostnader
Övriga avgifter
-
Risknivå
Låg
Hög
Riskvärde: 2
Sharpe 3 år
Standardavvikelse 3 år
Tracking error 3 år
Informationskvot 3 år
Nyckeltal
Ränteduration
Kreditduration
Yield to maturity
Snittrating
BBB
Hållbarhet
Hållbarhetsrisk
Procentuell hållbarhetsranking inom global kategori
CO2-riskvärde
UN PRI
Ja
SFDR
8
Hållbarhetsprofilen
Hållbarhetsrelaterade uppgifter (website disclosures)
Hållbarhetsnivå
Hållbarhetsbetyg Morningstar
Morningstar Sustainability Rating är 3 av 5 jordklot
Exkluderade branscher
Tobak
Alkohol
Cannabis, för icke-medicinskt bruk
Kommersiell spelverksamhet
Fossila bränslen
Pornografi
Kontroversiella vapen
Vapen och krigsmateriel
Gustaf Linnell
Senior portföljförvaltare
Anställd sedan 2011. Tidigare hedgefonden Rhenman Partners Asset Management (2009-2011), Teknisk fysik vid Kungliga Tekniska Högskolan, Kandidatexamen i ekonomi vid Handelshögskolan i Stockholm.
Stefan Wigstrand
Senior portföljförvaltare
Anställd sedan 2023. Tidigare över 25 års erfarenhet av den nordiska kreditmarknaden från Case Asset Management, portföljförvaltare 6 år och dessförinnan förvaltning på Skandia och Nexum samt med kreditanalys på Öhman.
Förvaltarkommentar
Fondens utveckling
I maj steg fonden med 0,71 procent, medan jämförelseindexet steg med 0,51 procent. Hittills i år har fonden stigit med 1,37 procent och fondens jämförelseindex har stigit med 1,13 procent.
Makrokommentar
Maj präglades av fortsatt återhämtning på de globala finansiella marknaderna, särskilt inom mer riskfyllda tillgångsslag såsom krediter. Kreditspreadarna fortsatte att krympa brett över sektorer, vilket bidrog positivt till avkastningen. Under månaden noterades dock vissa bakslag – bland annat när EU hotades med upp till 50 % tullar, vilket skapade viss oro. Samtidigt dominerades nyhetsflödet av diskussioner kring Trumps förhandlingsstil, där hans benägenhet att dra sig tillbaka lett till det skämtsamma akronymet TACO – Trump Always Chickens Out. Trumps vana att tidigt i en förhandling kasta ur sig en siffra ses sannolikt som ett försök till "anchoring", en psykologisk taktik där det första budet sätter tonen för hela förhandlingen. Syftet är att motparten inte ska kunna röra sig alltför långt från detta initiala förslag. Problemet är dock att Trump ofta snabbt ändrar ståndpunkt, vilket gör att han numera tycks förhandla mer med sig själv än med motparten. Marknaden har börjat genomskåda dessa utspel och räknar numera rutinmässigt med att han backar – TACO. På den nordiska kreditmarknaden har sentimentet varit starkt. Flera bolag har emitterat obligationer med god efterfrågan och ofta övertecknade transaktioner som följd. Spreadarna har fortsatt att återhämta sig och ligger nu bara marginellt högre än nivåerna före Trumps tullutspel i början av april. Risken är såklart att fortsatt ökad ekonomisk osäkerhet kommer att sätta press på marknaden igen men för stunden råder ett betydligt större köptryck än säljtryck vilket fortsätter snäva in kreditspreadar.
Framtidsutsikter
Fonden har under månaden har fonden varit mer på köpsidan än säljsidan och har adderat i namn som SEB, Arbejdarnas Landesbank samt PostNord. Transaktionen i SEB var en tier 2 obligation som är en av de större svenska tier 2 obligationer som har emitterats.